Pakārtoto kredītu aizdevumi (definīcija, piemēri) 4 galvenie veidi

Satura rādītājs

Kas ir augsto kredītu aizdevumi?

Kas ir augsto kredītu aizdevumi?

Subprime aizdevumi ir aizdevumi, ko banka piešķir uzņēmumiem un privātpersonām ar procentu likmi, kas ir daudz augstāka par tirgu, kuram ir ievērojams risks, kas saistīts ar tā atmaksu noteiktā laika posmā, kur riska iemeslus var pastiprināt dažādu iemeslu dēļ, piemēram, aizdevēja perspektīvas ar zemiem ienākumiem.

Iepriekš 2007. gadā ASV un, savukārt, pasaules ekonomiku smagi skāra paaugstināta riska kredītu krīze (saistīta ar hipotēku aizdevumiem). Pēc desmit gadu ilgas tik lielas finanšu jukas izskatās, ka gaidāmajā tirgū ir vēl viena augsta līmeņa kredītu krīze un šoreiz “Automātisko aizdevumu segmentā”. Equifax norādīja, ka automašīnu aizdevumu likumpārkāpumu līmenis ir pieaudzis līdz līmenim, kas tika novērots 2007. gadā.

Pakārtoto kredītu veidi

Regulējamas likmes aizdevumi : tie ir aizdevumi, kuriem galvenokārt būs fiksēta procentu likme, un vēlāk šo likmi var mainīt uz mainīgu. Šajā gadījumā par piemēru var ņemt aizdevumu 2/28. Viņa aizdevuma veidam ir fiksēta procentu likme 30 mēnešus ilgā atmaksājamā aizdevuma pirmajiem 2 mēnešiem, un pēc pirmajiem 2 gadiem likme mainīsies. Peldošā likme tiks noteikta, pamatojoties uz dažādiem indeksiem. Parasti pēc pirmajiem vienotas procentu likmes periodiem procentu likme var pakāpties vai pakāpeniski pieaugt. Tomēr ir aizdevumi, kuros procentu likme ar laiku turpinās samazināties. Šāda veida aizdevumos aizņēmējam parasti ir papildu iespēja, kurā viņš var palielināt savu kredītreitingu pirms vienotās likmes perioda beigām.
Fiksētas procentu likmes aizdevumi: Šāda veida aizdevumiem ir noteikta fiksēta, bet augstāka procentu likme. Šāda veida aizdevumam parasti ir ilgāks atmaksas termiņš, kas, atšķirībā no parastā 30 gadu, var būt no 40 līdz 50 gadiem. Šis aizdevuma ilgtermiņa atmaksas modelis palīdz kredītņēmējiem ar zemu ikmēneša maksājumu, salīdzinot ar aizdevuma daļām. Tomēr procentu likmes būs augstākas nekā lielākajai daļai citu veidu aizdevumu.
Tikai procentu likmju aizdevumi: Šis ir kredītreitinga veids, kurā procentu summas un pamatsummas maksājums tiek sadalīts dažādos periodos. Sākotnēji būs piecu, septiņu vai 10 gadu periods, kurā aizņēmējs maksās tikai procentu summu. Tad pēc šī perioda aizņēmējs sāks atmaksāt aizdevuma pamatsummu. Daudzas reizes aizņēmējam ir iespēja, ja iespējams, sākotnējā periodā samaksāt pamatsummu, taču tas nav obligāti šāda veida pakārtoto aizdevumu gadījumā. Šis aizdevuma veids būs noderīgs kredītņēmējiem ar mainīgiem ienākumiem.
Cienījams aizdevums: tas ir jauna veida pakļautie kredīti . Šāda veida aizdevumā aizņēmējam ir jāmaksā neliela pirmā iemaksa, kas būs vienāda ar gandrīz 10% no aizdevuma pamatsummas. Un pēc pirmās iemaksas aizņēmējam uz noteiktu laiku jāmaksā daļas ar augstāku procentu likmi. Ja maksājumi šajā laika posmā tiek veikti pareizi, aizdevuma atlikuma summa tiek atkal aprēķināta, un pēc tam procentu likme vienā brīdī samazinās līdz vienādai ar galveno likmi.

Subprime aizdevēji

Jebkura veida finanšu iestādes var izsniegt šos aizdevumus. Bet lielākā daļa iestāžu nav gatavas uzņemties riskus, kas saistīti ar kredītiem augsto kredītu kategorijā, un tās uzskata tikai par aizņēmējiem ar galvenajām īpašībām, atstājot novārtā tos, kuri nevar saņemt primāros aizdevumus.

Tomēr ir iestādes, kas koncentrējas tikai uz tiem aizņēmējiem, kurus nevar uzskatīt par galvenajiem aizņēmējiem. Daudzas no šīm organizācijām ir vērstas uz augstu likmju noteikšanu subprime aizdevumu vārdā, kas apgrūtina to aizņēmēju atmaksu, kas galu galā nokļūst aizdevuma neizpildes stāvoklī, slikti ietekmējot viņu kredītreitingus.

Priekšrocības

Kad lielākā daļa finanšu iestāžu rūpīgi pārbauda kredītreitingus vai to aizņēmēju finansiālo stāvokli, daudzi aizņēmēji zaudē piekļuvi galvenajiem aizdevumiem. Ne visiem būs pietiekami daudz aktīvu vai tīra finanšu vēsturiskā informācija, kas ir jāņem vērā lielākajai daļai banku pirms aizdevuma apstiprināšanas.

Šādos gadījumos šie aizņēmēji var izvēlēties pakārtoto kredītu tirgu. Pakārtoto kredītu tirgū ikviens, kurš netiek uzskatīts par tiesīgu saņemt galveno aizdevumu, var saņemt aizdevumu, kaut arī ar daudz augstāku procentu likmi. Pakārtoto kredītu tirgū kredītreitingiem nav jābūt perfektiem, lai iegūtu aizdevumu.

Pakārtoto kredītu var uzskatīt par jauku veidu, kā saglabāt vai palielināt arī indivīda kredītreitingu. Nenomaksātie parādi var nopietni ietekmēt kredītreitingu, un, ja šie parādi ir viņu vēsturiskajos dokumentos, viņi nevarēs saņemt galveno aizdevumu.

Šādos gadījumos aizņēmējs var izvēlēties aizdevumu, kas neprasa daudz kredītreitinga, un izmantot šo aizdevuma summu, lai atmaksātu iepriekšējos parādus, kurus viņam bija grūti atmaksāt. Šo aizdevumu var atmaksāt nākamajos gados, un tas samazinās aizņēmēja iespēju nokļūt sliktā kredītreitingā. Tātad zemo kredītu aizņemšanās ir lielisks veids, kā noteikt aizņēmēja kredītreitingu.

Trūkumi

Subprime kredītņēmēji, kā arī aizdevēji, ir pakļauti lielākiem riskiem, salīdzinot ar galvenajiem kredītņēmējiem.
Procentu likmes var būt lielisks resurss, lai noteiktu saistītā riska apjomu. Tā kā zemo kredītu kredītiem ir vairāk kredītrisku nekā primārajiem kredītiem, iestāde palielinās šo kredītrisku, ievērojami palielinot procentu likmi. Tā kā procentu likme ir augsta, arī aizņēmēja iespējas nonākt aizdevuma neizpildes stāvoklī ir lielas.
Tiek uzskatīts, ka augsto kredītu aizdevumiem ir lielāka sākotnējā apstrādes maksa nekā galvenajiem aizdevumiem. Tā kā kredītiestāžu kredītiem ir augsts kredītriska apjoms, iestādēm jāsagatavo daudz dokumentācijas un jāievēro citas papildu procedūras, kas palielina sākotnējo apstrādes maksu.
Lai gan tiek uzskatīts, ka šie aizdevumi ir kaut kas tāds, kas atbalsta cilvēkus, kuri zemā kredītreitinga dēļ nespēj saņemt galveno aizdevumu, tajā ir iekļautas noteiktas ienākumu prasības.

Finanšu iestādes var neņemt vērā aizņēmēja kredītreitingus, taču tās pārliecinās, vai aizņēmējam ir pietiekami regulāri ienākumi vai naudas plūsma, lai atmaksātu aizdevuma summu noteiktajā laikā, vai nē. To veic dažādi dokumenti vai fona pārbaude. Ja aizņēmējs nevar pierādīt, ka viņam ir pietiekami ienākumi, lai laicīgi atmaksātu aizdevuma summu, viņš vai viņa netiks uzskatīta pat par zemo kredītu.

Subprime krīze 2007. – 2008

Subprime krīze ir parādība, kas notika ASV 2008. gadā. Tā izraisīja visas valsts recesiju un valsts mēroga ārkārtas situāciju banku jomā.

Subprime kredītu krīze radās, apvienojot subprime un parastos aizdevumus ar hipotēku nodrošinātiem vērtspapīriem (MBS), kas parasti tika izolēti un pārdoti atsevišķā tirgū no galvenajiem aizdevumiem. Šīs “paketes”, kas bija galvenā un augstākā līmeņa procentu likmju apvienojums, tika balstītas uz aktīviem nodrošinātiem vērtspapīriem. Tāpēc sagaidāmā ienesīguma likme bija lieliska, jo zemo kredītu aizdevējiem bija jāmaksā augstākas prēmijas par aizdevumiem, kas savukārt bija nodrošināti ar ļoti tirgojamu nekustamo īpašumu. Visi šie “dublējumi” lika profesionāļiem uzskatīt, ka šī shēma nekad nevar izgāzties (tāpat kā Titāniks).

Vairākiem zemo kredītu kredītiem bija zemi procesi pirmajos pāris periodos, un sliktāki patērētāju saistību neizpildes gadījumi sākotnēji bieži tika “samainīti”. Bet visbeidzot, visi šādi aizņēmēji sāka pārcelties uz saistību neizpildes stāvokli lielā skaitā. Piepūstais mājokļu cenu burbulis pārsprāga, īpašumu vērtējumi strauji kritās, un reālo ieguldījumu atdeves līmeni vairs nevarēja aprēķināt. Tā rezultātā uzticība šiem instrumentiem (saišķiem) sabruka, un katrs aizdevums, izņemot galvenos aizdevumus, tika uzskatīts par gandrīz bezvērtīgu un vērtību graujošu aktīvu, neskatoties uz to faktisko sastāvu vai veiktspēju.

Pakārtoto kredītu hipotēku vērtspapīri pieauga no 173 miljardiem USD 2001. gadā līdz rekordlielam līmenim 665 miljardu USD apmērā 2005. gadā, kas ir gandrīz 300% pieaugums, kā parādīts zemāk redzamajā attēlā:

Sakarā ar modeli “no sākotnējā līdz izplatītājam”, kam sekoja vairāki subprime kreditori, kredītkvalitāte netika uzraudzīta pietiekami maz, un korekcijai tika pieliktas mazas pūles, jo šie augsto kredītu kredīti kļuva nemierīgi. Tā kā lielāko daļu kredītņēmēju biedēja augstā sākotnējā maksājuma likme, daudzi izvēlējās koriģēt procentu likmes, kas viņiem sākotnēji lika maksāt zemas procentu likmes. Bet lielākā daļa aizņēmēju gada likmes paaugstināšanu neuzskatīja nopietni, un ik gadu veiktā korekcija bija vismaz 2%.

Tātad, ja ņemam vērā gadījumu, kad aizdevuma summa ir 5 000,00 USD ar procentu likmi 4% uz 30 gadu ilgumu, sākotnējais maksājums būs nedaudz mazāks par 2400 USD mēnesī. Tagad ņemsim vērā, ka pēc 3 gadiem vienotās likmes periods beidzas, un tagad procentu likme ir 10% atlikušajiem 27 gadiem. Tādējādi maksājums būs lielāks par 4200 USD mēnesī. Tā kā mēs esam redzējuši procentu likmes pieaugumu par 6 procentpunktiem, tas ir ievērojami palielinājis katru mēnesi maksājamo daļu par 75%. Tāpēc aizņēmēji sākotnēji neuzskatīja šo palielinājumu, kas viņiem lika nonākt sarežģītā situācijā. Un visbeidzot, lielākā daļa aizņēmēju nepildīja savus kredītreitinga kredītus, kas galu galā noveda pie banku sistēmas neveiksmes visā valstī.

Nākamā subprime krīze?

Pēc dekrēta 2007. – 2008. Gada augsto kredītvērtību līmeņa krīzes šķiet, ka bankām nav izdevies mācīties, un tagad pakārtoto kredītu krīze pārņem arī Auto segmentu.

Automašīnu kredītu pakārtoto kredītu krīze darbojas šādi -

Lai palielinātu pārdošanas apjomus, automašīnu tirgotāji sadarbībā ar bankām cilvēkiem ar zemiem ienākumiem (pat ar sliktu kredītreitingu) izsniedz jaunus transportlīdzekļus.
Bankas labprāt palielina aizdevumu apjomu, apstiprinot šādus automašīnu aizdevumus, neveicot lielu rūpību par pircēju maksātspēju.
Investīciju baņķieri pasliktina situāciju, pērkot šādus tūkstošus auto aizdevumu un tos apvienojot un padarot tos par “eksotiskiem”, piedāvājot lielāku atdevi.
Turīgi investori un spekulanti cer uz šādām eksotiskām shēmām

Bloomberg ziņojumi norādīja, ka bankas pārdeva šo sprādzienbīstamo automašīnu aizdevumu paketes 26 miljardu dolāru vērtībā.

Secinājums

Termins Subprime aizdevumi attiecas uz praksi izsniegt aizdevumus tiem cilvēkiem, kuri ir finansiāli atpalikuši vai kuriem ir lielāka varbūtība nokavēt atmaksas grafiku dažādu nežēlīgu situāciju dēļ uzņēmējdarbībā, darbā vai dzīvē.

Šīs situācijas var ietvert šķiršanās, bezdarba, ārkārtas medicīniskās situācijas uc gadījumus vai jebkuru citu līdzīgu neveiksmi, kas var traucēt aizņēmēja spēju apkalpot parādu. Aizdevumus, kas veikti, saglabājot risku, kas saistīts ar šādiem kredītņēmējiem, sauc par zemo kredītu aizdevumiem.

Citi ieteiktie raksti

Šis ir bijis ceļvedis zemo kredītu kredītiem, zemo kredītu aizdevumu veidiem, tā priekšrocībām un trūkumiem. Jūs varat arī apskatīt šādus rakstus, lai uzlabotu savas zināšanas par fiksētu ienākumu.