Starpība starp indeksa fondiem un ieguldījumu fondiem
Gan indeksu fondi, gan kopfondi tiek izmantoti, lai diversificētu portfeli, kur indeksa fondi ir slēgtie fondi, kas parasti izseko konkrēto indeksu, neatkāpjoties no tā turēšanas, turpretī kopfondi ir atvērtie fondi, kurus aktīvi pārvalda un kuri novirzās no to fondiem. etalonu, ieguldot akciju dažādībā.
Abi fondi ir ieguldījumu avots un tiek ietaupīti, parakstoties uz fonda daļām. Daudzi fondi, kuriem ir dažādas pazīmes un stratēģijas, atrodas tirgū, un ieguldītāji var izvēlēties no fonda fondiem, no kuriem veikt ieguldījumus.
Tirgū ir dažādi fondu veidi, piemēram, pašu kapitāla fonds, savstarpējo parādu fonds, hibrīds ieguldījumu fonds, indeksu fonds, biržā tirgotais fonds utt.
Indeksa fondi pret savstarpējo fondu infografiku
Apskatīsim lielāko atšķirību starp indeksa fondiem pret kopfondiem.
Galvenās atšķirības
Kritiskā atšķirība starp tām ir šāda -
- Būtiskā atšķirība ir tā, ka kopfondu ieguldījumu mērķis ir pārsniegt tirgus etalonu vai jebkuru fonda fondu, kurā iegulda kopfonds, turpretī indeksa fonda ieguldījumu mērķis ir saglabāt vai saskaņot ienesīgumu piemēram, lai saskaņotu S&P indeksa 500 atdevi utt.
- Indeksa fondi, kas ir fonda ieguldījumu sajaukums, parasti tiek automatizēti, jo tas ir ieguldījums precīzā turēšanas veidā kā indekss, kas tiek noteikts kā fonda etalona indekss. No otras puses, ieguldījumu fondu ieguldīšana galvenokārt ir aktīvs ieguldījums. Turpretī kopfondi izseko uzņēmumu vai dažādu akciju īpatsvaru nozarē un atsauc un iegulda savu līdzdalību tirgus atdeves pārspēšanā.
- Indeksa fondi izseko indeksa, kas noteikts kā etalons, sniegumu, savukārt kopfondi izseko dažādu to turēto akciju un to līdzdalības rādītājus.
- Ieguldījumu fondi galvenokārt ir atvērti fondi, turpretī indeksu fondi ir slēgti un parasti tiem ir slēgšanas periods.
- Indeksa fondiem nav lielas vadības komandas, jo ieguldījums šajā fondā ir pasīvs ieguldījums. Rezultātā indeksa fondos zaudētās maksas nav tik lielas, lai gūtu peļņu, salīdzinot ar kopfondiem, kurus aktīvi pārvalda un kuriem ir liela ieguldījumu komanda.
Indeksa un ieguldījumu fondu salīdzinošā tabula
| Indeksa fondi | Kopfondu | |
| Tas neiekasē lielas maksas, salīdzinot ar kopfondiem. | Aktīvu ieguldījumu dēļ tiek iekasētas augstas pārvaldības maksas, parasti 2% no pārvaldāmā aktīva. | |
| Vēsture liecina, ka pasīvo ieguldījumu atdeve, ti, tie pārspēj kopfondu ienesīgumu. | Tos praktiski ir viegli pārspēt un pārspēt, salīdzinot ar indeksu fondiem. | |
| Parasti tas izseko noteiktu indeksu un neatšķiras no viņu indeksa. | Tas novirzās no etalona un var ieguldīt dažādos krājumos, jo tie aktīvi iegulda un izseko krājumus. | |
| Slēgts-beidzams | Bezgalīgs | |
| Īss līdz vidēja laika investīciju horizonts | Parasti ilgais ieguldījumu periods ir noderīgs, ja investors izvēlas ieguldīt šajos fondos. | |
| Investīcijas ir indeksā, kas iegādājas visus akcijas tādā pašā proporcijā kā indekss. | Investīcijas notiek akcijās. Nav fiksētas akciju ieguldījumu proporcijas, un viņi iegulda akcijās atbilstoši uzņēmuma sniegumam vai akciju iekšējai vērtībai. | |
| Tas rada mazāk izdevumu. Tie nerada ievērojamus izdevumus par akciju pārdošanu un pirkšanu; līdz ar to viņu izdevumu attiecība ir mazāka nekā kopfondiem. | Tas rada lielas akciju pirkšanas un pārdošanas izmaksas, un tāpēc fonda izdevumu attiecība ir ievērojama summa, kas ietekmē arī fonda atdevi. |
Pēdējās domas
Tas, vai ieguldīt indeksā vai kopfondos, ir ieguldītāja ieguldījuma mērķis, un tas ir atkarīgs arī no ieguldītāja laika perioda un riska vēlmes. Tomēr vēsture liecina, ka indeksa fonda ienesīgums ir pārspējis atgūšanos no kopfonda. Tas galvenokārt ir saistīts ar izdevumiem un apsaimniekošanas maksām, kuru kopfondos ir ievērojama summa.
Indijā indeksa fondu iedarbība ir mazāka, salīdzinot ar kopfondiem un arī citiem attīstītajiem tirgiem. Bet attīstītajās ekonomikās, piemēram, ASV indeksu fonds, nesen ir kļuvis par nozīmīgu ieguldījumu un atdeves avotu, un aktīvus fondu namus šajā shēmā ir ievilinājuši daudz investoru. Ieguldījumu iespējas jāsver, ņemot vērā budžetu. Arī ieguldītāju informētība par jaunajiem produktiem tirgū ir kritiska ieguldītājam, kurš aktīvi meklē finanšu aktīvus, lai ieguldītu grūti nopelnīto naudu.
